Streamline Modification Program
Programa simplificado de Modificación de Hipotecas
Comienza el 15 de Diciembre

El gobierno por intermedio de la Alianza Esperanza ( Hope Now Alliance) lanzo el "Programa Simplificado de Modificación de Hipotecas" para ayudar a los propietarios de casas que están en dificultades económicas. Este programa es uno mas de los que el gobierno ha creado para hacer frente a la crisis hipotecaria que atraviesa el país.

El gobierno tiene otros programas como el Programa Esperanza, el Proyecto Línea de Vida y el FHA Secure entre otros. Por favor lea y revise todos los programas para ver si alguno le conviene.

El Streamline Modification Program ( Programa simplificado de Modificación de hipotecas) es diferente a los otros programas de modificación de mortgages que el gobierno ha creado.

Se parece a los otros programas en que la antigua hipoteca se cambia a una hipoteca FHA ( mejores tasas de interés, mas bajos costos de procesamiento, mas fácil de calificar, etc.) . En lo que no se parece es en que el banco no necesita perdonarle parte de la deuda cuando le modifica la hipoteca (mortgage).

La diferencia entre una “Modificacion de la Hipoteca” normal y el Programa Simplificado de Modificacion ( Streamline Modification Program SMP) es que el SMP requiere que el propietario de la casa firme solamente un documento para comenzar el proceso.   Un nuevo pago de la hipoteca se establecera por un periodo de prueba de 3 meses.  Si el propietario hace los pagos durante el periodo de prueba la hipoteca sera modificada con nuevos terminos.  La nueva hipoteca modificada va a estar respaldada por el FHA. ( FHA Mortgage )

El Programa Simplificado de Modificacion de Hipotecas le da flexibilidad a los bancos y prestamistas para que hagan que los nuevos pagos sean mas pagables por los propietarios.

Algunos de los términos que los bancos pueden modificar en la hipoteca son:

• Cambiar la tasa de interes
• Cambiar  el tiempo de vida de la hipoteca (hasta 40 anos)
• Posponer el pago del principal o parte de el

Como Funciona el Proceso de Aplicación del SMP? Que puede esperar?

Primero que todo usted tiene que estar atrasado en sus pagos por lo menos 3 meses para que pueda calificar al programa de modificacion de hipotecas.  Contacte a su prestamista para que le pregunte si esta trabajando con el programa.  Si usted los ha contactado antes y le han dicho que ellos no trabajan con programas del gobierno por favor llame otra vez.  Las cosas estan cambiando todos los dias y las guias sobre como trabajar con este programa fueron publicadas el pasado 15 de Diciembre!

Si quien tiene su hipoteca (prestamista) no trabaja con este programa busque a alguien mas.  Si llena la forma a la derecha le daremos agencias que lo pueden guiar en encontrar un nuevo prestamista.

Si su lender o intermediario considera que usted puede calificar para el SMP ellos le van a enviar una carta invitandole a aplicar.  Ellos van a pedirle información acerca de sus ingresos.

Despues de que usted les haya enviado la información de sus ingresos ellos le enviaran el contrato de SMP   (Multistate Streamlined Modification Program Loan Workout Plan and Modification Agreement) , usted debera devolver el contrato firmado con el primer pago del periodo de prueba y los otros documentos que ellos le estan pidiendo.  Con esos documentos el prestamista va a determinar si usted califica para el programa y le informara que el programa de prueba ha comenzado.

Despues de los 3 meses ( periodo de prueba) su hipoteca queda formalmente modificada y los terminos que le ofrecieron estaran vigentes de ahora en adelante.

Usted es elegible para el Programa de Modificacion de Hipotecas si:

1. La hipoteca es de by Fannie Mae, Freddie Mac u otro participante en el programa pero NO esta asegurada por ninguna agencia del gobierno
2. La hipoteca le fue dada (originada) antes del 1 de enero del 2008
3. Usted esta tarde en por lo menos 3 pagos.  Si ya esta en proceso de remate ( foreclosure) tambien aplica
4. Usted vive en la casa.  Y es su unica casa
5. El valor de la primera hipoteca es MAS del 90% del valor de la casa ( según el precio del mercado). 
6. Usted no ha pagado la hipoteca porque ha estado atravesando tiempos difíciles o tiene problemas financieros
7. Usted no esta en proceso de bancarrota

Cuanto va a ser el Nuevo Pago?

El nuevo pago va a ser un MAXIMO del 38% de sus ingresos.  Este pago debe ser suficiente para cubrir los pagos de principal, intereses, impuestos, seguros y costos de asociación de propietarios.

Para que el pago cubra todos esos gastos y solo sea el 38% de sus ingresos los prestamistas tienen que hacer muchos ajustes en los terminos:

1. Ellos pueden financiarle todos los intereses, escrows, prepagos y otros gastos en la hipoteca.  Los costos por estar atrasados ( fees y penalidades) tienen que ser perdonados.
2. Podran extenderle el termino de la hipoteca hasta a 40 anos contando desde el dia en que se modifica la hipoteca
3. Podran bajarle el interes de la hipoteca hasta 3.0% por cinco anos o darle el interes mas bajo que haya en el mercado por los 40 anos
4. Podran extenderle la hipoteca hasta por 40 anos

En donde aplicar?

Con su prestamista  si ellos participan en el plan
Con cualquier agencia que trabaje con hipotecas  de Fannie Mae, Freddie Mac o con una agencia aprobada por el  Hope Now  ( puede llenar la forma de la derecha para ver las mas cercanas a su casa)

PREGUNTAS Y RESPUESTAS SOBRE EL PROGRAMA SIMPLIFICADO DE MODIFICACION DE HIPOTECAS

Que es una Modificación?

Es un cambio en los términos de la hipoteca actual. Esos cambios pueden ser en el tipo de tasa de interés ( Ajustable o Fijo), la tasa de interés, los términos de amortización, lo largo de hipoteca ( numero de años) y la cantidad del principal. Los cambios se hacen con el fin de hacer el pago mas accesible a el prestamista.

Que es una Modificación Simplificada?

Una modificación simplificada es una modificación que requiere menos documentación y menos proceso. En este caso, la modificación simplificada busca crear un pago mensual accesible para el propietario de la casa mediante el establecimiento de un estándar entre el pago de la cuota y el ingreso

Cual es el Estándar?

Esta es la primera vez que la industria esta de acuerdo con colocar un estándar. Se estableció que el pago mensual debe ser máximo un 38% porcentaje del ingreso del propietario (s). El pago mensual incluye el pago a principal, intereses, impuestos y los costos de administración del condominio.
Después de que se establece cuanto puede ser el pago mensual el administrador de la hipoteca diseña un plan de pago bien sea extendiendo el tiempo de la hipoteca, bajando la tasa de interés o perdonando el interés por cierto tiempo.
Si no es posible hacer que el pago mensual sea "pagable" o accesible al propietario le van a revisar su caso para hacerle un presupuesto.

En que se diferencia el Programa Simplificado de Modificación de Hipotecas con el programa que anuncio el City Bank?

Los bancos están creando sus propios programas privados para ayudar a sus actuales o nuevos clientes, es por eso que no debe descartar escuchar que tienen ellos para usted.

Cual es el papel del Hope Now ?

Además del gobierno, la Alianza Hope Now tiene bancos y lenders como miembros también. Hope Now colaboro con Fannie Mae, Freddie Mac y the Federal Housing Finance Agency (FHFA) en el calculo del estándar para los nuevos prestamos. Ellos esperan que en Diciembre 15 el programa este listo para ser implementado.

Porque no Detienen los Remates?

Cualquier propietario puede aplicar al programa simplificado de Modificación de Hipotecas. Si califica y van a rematarlo, se va a suspender el remate para darle la oportunidad a lo propietario de modificarle el crédito o hipoteca.

Se necesita este tipo de programa?

Debido al aumento de la gente no haciendo sus pagos, y el aumento de hipotecas que van a remate el programa va a ayudar propietarios que ya están atrasados en los pagos pero que quieren mantener sus casas. Debido a que el programa tiene un proceso simplificado los prestamistas van a poder ayudar a los propietarios rápidamente.

Qien es Elegible?

Los propietarios de alto riesgo. Aquellos que ya están atrasados en 3 o mas pagos y que ocupan la residencia. No deben haber aplicado para la bancarrota ( Bankrupcy). La hipoteca tiene que ser de Fannie Mae, Freddie Mac o de uno de los prestamistas participantes. Para calificar el propietario también tiene que certificar que debido a problemas financieros no pudo pagar las cuotas de la hipoteca ( que no dejo de pagar a propósito)

Porque tengo que estar atrasado en mis pagos por mas de 3 meses o 90 días? Que pasa si solo estoy atrasado(a) menos tiempo?

Este programa esta dirigido a los propietarios en mayor riesgo de ir a remate (Foreclosure). Propietarios que no califiquen a este programa tienen otros programas disponibles.

Como se Aplica al Programa?

Para ser considerado tiene que estar atrasado con los pagos y debe consultar su prestamista para que le de mas información.
Cuando haya aplicado, calificado y sea aprobado va a recibir los documentos. La hipoteca se considera modificada después de que usted haga 3 pagos.

Cuando comienza el programa a funcionar?

Se espera que el programa comience a funcionar el 15 de diciembre.